Feng shui je star minimalno 6000 godina, što je dokazano 1988. kada je u provinciji Henan u centralnoj Kini iskopan jedan neolitički grob koji je sadržavao elemente feng shuia. Naime, tijelo je bilo pokopano prema feng shui pravilima, s glavom prema jugu i nogama prema sjeveru, što simbolizira kinesko shvaćanje svemira, a sa svake strane tijela koje je uokvireno školjkama, nalazila su se obilježja vrlo važna za feng shui školu forme, zeleni zmaj s lijeva i bijeli tigar s desna. U to doba, prije izuma magnetnog kompasa, majstori feng shuia služili su se astronomijom, kako bi na osnovu zvijezda utvrdili smjer sjever-jug. Neke od danas poznatih metoda u feng shuiu datiraju iz doba neolitičke Kine, dok je većina dodana kasnije, u doba Han, Tang, Song, i na koncu Ming dinastije.
Službenim utemeljiteljem drži se Yang Yun Song, koji je napisao tri knjige koje se i danas izučavaju i prakticiraju. Na zapad se proširio ranih 1970-ih i postao veoma popularan. Masovno su se prevodile istočnjačke knjige, no na žalost, brojne važne informacije našle su se izgubljene u prijevodu, pale su žrtvom lektora ili pak zaboravljene u praksi raznih zapadnjačkih samozvanih majstora. Tako se razvio takozvani New age feng shui, koji nema puno veze s tradicionalnim. Zbog činjenice da neuko i nepravilno primjenjivanje pravila može biti ne samo beskorisno, već i štetno, New age feng shui navukao je veliku skepsu prema feng shuiu uopće. To je dovelo do toga da danas, čak i u Kini, samo jedna trećina ljudi vjeruje kako je feng shui ozbiljna i funkcionirajuća disciplina, koja može služiti na dobrobit ljudi i prostora u kojem žive.
Legenda
2500. g. pr. Kr. živio je legendarni Žuti car, Hoang Ti, vrhunski vojskovođa i pravedan vladar. On je postupno pobijedio druga četiri važna cara svoga doba, Crvenog, Zelenog, Bijelog i Crnog cara i na koncu zaposjeo čitavu Kinu. Za vrijeme vrlo važne bitke, kada se činilo da će ovoga puta izgubiti, jer uslijed guste magle nije nalazio puta, došla je Dama devet nebesa i podarila mu Luopan, kineski kompas, ugrađen u ratnu zapregu, koji mu je pomogao orjentirati se u prostoru. Od tada se Luopan koristi i u feng shui svrhe.
